Phân tích chuyên sâu về ngành công nghiệp mô-đun sạc xe điện năng lượng mới

Mô-đun sạc: “Trái tim” của bộ sạc DC được hưởng lợi từ sự bùng nổ nhu cầu và xu hướng công suất cao dự kiến ​​sẽ dẫn đến sự gia tăng
Module sạc: đóng vai trò điều khiển và chuyển đổi năng lượng điện, chi phí chiếm 50%

"Trái tim" của thiết bị sạc DC đóng vai trò chuyển đổi điện. Mô-đun sạc được sử dụng trong thiết bị sạc DC. Đây là đơn vị cơ bản để thực hiện chuyển đổi năng lượng như chỉnh lưu, biến tần và bộ lọc. Vai trò chính là chuyển đổi điện xoay chiều trong lưới điện thành điện một chiều có thể được sạc bằng cách sạc pin. Hiệu suất của mô-đun sạc ảnh hưởng trực tiếp đến hiệu suất tổng thể của thiết bị sạc DC. Đồng thời, nó liên quan đến vấn đề an toàn sạc. Đây là thành phần cốt lõi của thiết bị sạc DC cho xe năng lượng mới. Nó được gọi là "trái tim" của thiết bị sạc DC. Đầu vào của mô-đun sạc chủ yếu là chip, thiết bị nguồn, PCB và các loại linh kiện khác. Đầu ra là nhà sản xuất, nhà điều hành và các công ty ô tô trong thiết bị cọc sạc DC. Xét về thành phần chi phí của cọc sạc DC, chi phí của mô-đun sạc có thể lên tới 50%.

Trong các bộ phận cốt lõi của cọc sạc, module sạc là một trong những thành phần cốt lõi, nhưng nó chiếm tới 50% chi phí. Kích thước của module sạc và số lượng module quyết định công suất của cọc sạc.

Số lượng cọc sạc tiếp tục tăng, và tỷ lệ cọc sạc giảm dần. Là cơ sở hạ tầng hỗ trợ cho xe năng lượng mới, số lượng cọc sạc đã tăng lên theo sự gia tăng số lượng xe năng lượng mới. Tỷ lệ cọc sạc xe là tỷ lệ giữa số lượng xe năng lượng mới và số lượng cọc sạc. Đây là chỉ số đo lường khả năng đáp ứng nhu cầu sạc xe năng lượng mới của cọc sạc. Thuận tiện hơn. Tính đến cuối năm 2022, xe năng lượng mới của đất nước tôi có 13,1 triệu xe, số lượng cọc sạc đạt 5,21 triệu chiếc, tỷ lệ cọc sạc là 2,5, giảm đáng kể so với mức 11,6 của năm 2015.

Theo xu hướng gia tăng của xe năng lượng mới trong tương lai, nhu cầu sạc nhanh công suất cao cho thấy sự tăng trưởng bùng nổ, điều này có nghĩa là nhu cầu về mô-đun sạc sẽ tăng mạnh, vì công suất cao hơn đồng nghĩa với việc cần kết nối nhiều mô-đun sạc hơn theo chuỗi. Theo số liệu mới nhất về số lượng trạm sạc tại Trung Quốc, tỷ lệ trạm sạc xe công cộng của Trung Quốc là 7,29: 1. Ngược lại, thị trường nước ngoài là hơn 23: 1, tỷ lệ trạm sạc xe công cộng của châu Âu đạt 15,23: 1, và việc xây dựng các trạm sạc xe ở nước ngoài đang thiếu hụt nghiêm trọng. Trong tương lai, dù là thị trường Trung Quốc hay thị trường châu Âu và châu Mỹ vẫn còn nhiều dư địa tăng trưởng, thì việc vươn ra biển cũng là một trong những con đường để các công ty mô-đun sạc Trung Quốc tìm kiếm sự tăng trưởng.

MIDA chuyên phát triển, sản xuất và kinh doanh các linh kiện cốt lõi của thiết bị sạc DC cho xe năng lượng mới. Các sản phẩm chính bao gồm module sạc 15kW, 20kW, 30kW và 40kW. Sản phẩm chủ yếu được sử dụng trong các thiết bị sạc DC như cọc sạc DC và tủ sạc.

Tỷ lệ cọc DC trong các trạm sạc công cộng đã tăng dần. Tính đến cuối năm 2022, số lượng cọc sạc công cộng tại quốc gia tôi là 1,797 triệu cọc, tăng 57% so với cùng kỳ năm trước; trong đó, cọc sạc DC là 761.000 cọc, tăng 62% so với cùng kỳ năm trước. Xét về tỷ lệ, cuối năm 2022, tỷ lệ cọc DC trong các trạm sạc công cộng đạt 42,3%, tăng 5,7% so với năm 2018. Với yêu cầu về tốc độ sạc của các phương tiện năng lượng mới hạ nguồn, tương lai của cọc DC được kỳ vọng sẽ tiếp tục được thúc đẩy hơn nữa.

Theo xu hướng sạc công suất cao, số lượng mô-đun sạc dự kiến ​​sẽ tăng lên. Được thúc đẩy bởi nhu cầu nạp điện nhanh, ô tô năng lượng mới phát triển lên nền tảng điện áp cao trên 400V và công suất sạc đã tăng dần, mang lại sự rút ngắn đáng kể thời gian sạc. Theo “Sách trắng về xu hướng phát triển cơ sở hạ tầng sạc” của Huawei do Huawei công bố năm 2020, lấy xe khách làm ví dụ, Huawei dự kiến ​​sẽ đạt 350kW vào năm 2025 và chỉ mất 10-15 phút để sạc đầy. Từ góc độ cấu trúc bên trong của cọc sạc DC, để đạt được sạc công suất cao, số lượng kết nối song song của mô-đun sạc cần phải được tăng lên. Ví dụ, cọc sạc 60kW cần 2 mô-đun sạc 30KW để kết nối song song và 120kW cần 4 mô-đun sạc 30KW để kết nối song song. Do đó, để đạt được sạc nhanh công suất cao hơn, việc sử dụng các mô-đun trước sẽ được cải thiện.

Sau nhiều năm cạnh tranh gay gắt trong lịch sử, giá mô-đun sạc đã ổn định. Sau nhiều năm cạnh tranh thị trường và chiến tranh giá cả, giá mô-đun sạc đã giảm mạnh. Theo dữ liệu từ Viện Nghiên cứu Công nghiệp Kinh doanh Trung Quốc, giá mô-đun sạc W đơn lẻ năm 2016 là khoảng 1,2 nhân dân tệ. Đến năm 2022, giá mô-đun sạc W đã giảm xuống còn 0,13 nhân dân tệ/W, giảm khoảng 89% trong 6 năm. Xét về biến động giá trong những năm gần đây, giá mô-đun sạc hiện tại đã ổn định và mức giảm hàng năm là hạn chế.

Trong xu hướng công suất cao, giá trị và lợi nhuận của mô-đun sạc đã được cải thiện. Công suất mô-đun sạc càng lớn, sản lượng điện đầu ra trong một đơn vị thời gian càng lớn. Do đó, công suất đầu ra của bộ sạc DC đang phát triển theo hướng rộng hơn. Công suất của một mô-đun sạc đơn đã được phát triển từ mức 3KW, 7,5KW, 15KW ban đầu lên mức 20KW và 30KW hiện tại, và dự kiến ​​sẽ phát triển theo hướng ứng dụng ở mức công suất 40KW hoặc cao hơn.

Không gian thị trường: Không gian toàn cầu dự kiến ​​sẽ vượt quá 50 tỷ nhân dân tệ vào năm 2027, tương ứng với tốc độ tăng trưởng kép hàng năm (CAGR) là 45% trong 5 năm tới
Trên cơ sở dự đoán về cọc sạc trong “thị trường 100 tỷ, biên lợi nhuận” (20230128) mà chúng tôi đã công bố trước đó, dựa trên “thị trường 100 tỷ, biên lợi nhuận” (20230128), không gian thị trường mô-đun sạc toàn cầu là Giả thuyết như sau: Công suất sạc trung bình của cọc DC công cộng: Trong xu hướng công suất cao, giả định rằng công suất sạc của cọc sạc DC tăng 10% mỗi năm. Ước tính công suất sạc trung bình của cọc DC công cộng trong năm 2023/2027 là 166/244kW. Giá mô-đun sạc đơn W: thị trường trong nước, đi kèm với tiến bộ công nghệ và hiệu ứng quy mô, giả định rằng giá của mô-đun sạc giảm theo từng năm và tốc độ giảm sẽ chậm lại theo từng năm. Dự kiến ​​giá W đơn của năm 2023/2027 là 0,12/0,08 nhân dân tệ; Chi phí sản xuất cao hơn so với trong nước, và giá của một W đơn lẻ dự kiến ​​sẽ cao gấp đôi so với thị trường trong nước. Dựa trên các giả định trên, chúng tôi dự kiến ​​đến năm 2027, thị trường mô-đun sạc toàn cầu sẽ đạt khoảng 54,9 tỷ nhân dân tệ, tương ứng với tốc độ tăng trưởng kép hàng năm (CAGR) 45% trong giai đoạn 2022-2027.